Art. 1 Änderungen der Richtlinie 2009/65/EG | DORA directive | DORA

This article amends Directive 2009/65/EC (the UCITS Directive) to bring its organisational requirements for management companies into alignment with DORA (Regulation (EU) 2022/2554).

It updates the existing requirement for sound administrative and electronic data processing arrangements by explicitly requiring that network and information systems be set up and managed in accordance with DORA.

It also narrows the Commission's delegated act-making powers, carving out network and information systems from the scope of measures the Commission can specify, since those are now governed directly by DORA.

Important points:

Management companies must ensure their network and information systems are set up and managed in accordance with DORA.
The Commission retains the power to adopt delegated acts on administrative procedures and conflict of interest arrangements, but network and information systems are explicitly excluded from that scope.
This article directly connects Directive 2009/65/EC to DORA, making DORA the governing framework for ICT-related requirements for UCITS management companies.

Artikel 12 der Richtlinie 2009/65/EG wird wie folgt geändert:

Absatz 1 Unterabsatz 2 Buchstabe a erhält folgende Fassung:
„über eine ordnungsgemäße Verwaltung und Buchhaltung, Kontroll- und Sicherheitsvorkehrungen für die elektronische Datenverarbeitung, einschließlich in Bezug auf Netzwerk- und Informationssysteme, die im Einklang mit der Verordnung (EU) 2022/2554 des Europäischen Parlaments und des Rates(¹⁵) eingerichtet und verwaltet werden, sowie angemessene interne Kontrollverfahren, zu denen insbesondere Regeln für persönliche Geschäfte ihrer Angestellten und für das Halten oder Verwalten von Anlagen in Finanzinstrumenten zum Zwecke der Anlage auf eigene Rechnung gehören, verfügen muss, durch die zumindest gewährleistet wird, dass jedes den OGAW betreffende Geschäft nach Herkunft, Vertragsparteien, Art, Abschlusszeitpunkt und -ort rekonstruiert werden kann und dass die Vermögenswerte der von der Verwaltungsgesellschaft verwalteten OGAW gemäß den Vertragsbedingungen oder Satzungen dieser Fonds sowie gemäß den geltenden rechtlichen Bestimmungen angelegt wird;
Absatz 3 erhält folgende Fassung:
Unbeschadet des Artikels 116 erlässt die Kommission mittels delegierter Rechtsakte nach Artikel 112a Maßnahmen zur Festlegung:
der Verfahren und Regelungen gemäß Absatz 1 Unterabsatz 2 Buchstabe a mit Ausnahme der Verfahren und Regelungen bezüglich Netzwerk- und Informationssysteme;
der Strukturen und organisatorischen Anforderungen zur Verringerung von Interessenkonflikten gemäß Absatz 1 Unterabsatz 2 Buchstabe b.“